期货日内交易，无噪音

梯子在移动，钟声很响，流动性在数据到来之前衰退。这就是 期货日间交易 在现实生活中，通过清晰的保护方案、实用的设置，以及准确的答案 图形日交易是否适用于期货 同时保持 如何进行期货日交易 基于可重复的步骤。

“交易商品期货合约的损失风险可能是巨大的。”

以简单英语呈现的实时景观

期货几乎全天交易，仅有短暂的维护休息，这就是为什么时间和交易场所与图表分析同样重要。

• CME Globex 列出了产品交易时间和每日维护窗口，这对于规划进出场时机非常有用。
• 期货保证金是履约保证金的形式，不是证券保证金，因此您的风险计算看起来与股票不同。

S证券 与期货一览

主题	期货	证券（股票、ETF、股权期权）
日间交易规则	无 FINRA 图形日交易规则	如果在 5 个工作日内有 4 次或更多日间交易且满足其他标准，则适用图形日交易（PDT）规则
监管	CFTC 和交易所规则	FINRA 的经纪人交易规则，受到 SEC 监督
交易日	几乎 24 小时，短暂休息	核心现金交易时段，有限的延长时间
保证金 概念	履约保证金，按市场价格计算	T 规则和日间交易保证金规则

“期货不受适用于 ETF、股票或股票期权的图形日交易规定限制。”

关于图形日交易是否适用于期货的确切答案

简短答案，否。FINRA 图形日交易规则是为保证金账户内的日间交易所定义的 证券. 期货不是证券，所以图形日交易最低股本要求不适用。CME 教育明确对比了股票图形日交易与期货，指出期货交易者可以频繁交易，只要满足交易所和清算保证金要求。

“图形日交易者必须维持 25,000 美元的股本，但期货交易者无需满足此最低账户规模。”

塑造更平和的期货日间交易的核心习惯

• 将预定的发布事件视为独立的环境。流动性减弱，价差和滑点变化，您的止损到目标数学应该相应缩小。
• 跟踪产品和小时的滑点两周。您的真实成本就在这些数字中，而不是宣传册中的价差。
• 保持初始防护，点击的瞬间每个入场都有止损和第一个目标。

可重复使用的简洁清单

项目	快速测试	保持它，如果
产品交易时间	标记前、常规和维护时间	在入场前可以从记忆中列出它们
每笔交易的风险	在会话开始前固定现金金额	不论情绪如何，风险始终相同的美元金额
滑点日志	按小时和每次发布统计	您可以指出每周最差的 15 分钟
平台填充	时间戳、交易场所、价格改善行	可导出且易于对帐

实用部分：如何无惊无险地进行期货日交易

您不需要十种设置。您只需要一种尊重结构和时间的设置。

两个可跨产品移动的日内模板

1. 开盘附近的突破和回测
   价格在交易前水平清除后回落。回测附近进入，停损在结构之外，第一个目标等于现金风险，然后跟踪波动低点。
   
2. 回归到会话中线
   扩展的一波推力停滞。当节奏减缓时，回撤到如 VWAP 的中线。计划在预定新闻附近使用较小的尺寸。

“期货合约是在交易所交易的标准化协议。” 这种标准化是您设计可重复进入的朋友。

实际有帮助的会话节奏

• 亚洲、欧洲和美国的重叠感觉不同。许多交易员专注于欧洲和美国的重叠以获得深度和节奏。
• CME 支持时间和通知帮助您计划维护和罕见的故障。

您实际会感受到的成本与摩擦

• 隐含： 价差和滑点，在经济发布和交易薄弱时尖锐。
• 显然： 交易所、清算、佣金。
• 尾部风险： 快速的逆向移动。风险披露直截了当是有原因的。

小型 10 交易日实验

第 1 天，选一个合约。
第 2 到 9 天，每天交易一个设置，现金风险固定，记录价差和滑点，并注意违反的任何规则。
第 10 天，保留日志确认的部分，丢弃仅存在于记忆中的一切。

在常见问题之前，快速提醒：如果这种方法适用，请写下一页规则表，标记产品交易时间，并承诺进行为期 10 天的测试。您将在一周内感受到差异。

FAQ

PDT 规则是否会影响期货账户

FINRA PDT 规则适用于证券的日间交易。期货不是证券，像 CME 这样的交易所强调期货交易不受 PDT 影响，前提是您满足保证金要求。

在交易之前我应该阅读什么文件

阅读 CFTC 风险披露。首行指出期货交易的损失风险可能是巨大的。很短，值得重读。

期货市场实际什么时候开放

大多数主要期货从周日晚上到周五几乎全天交易，日常有简短的维护。每周查看产品的 Globex 时间表。

期货是否使用与股票相同的保证金概念

不。期货保证金是一种履约保证金。NFA 手册指出了与证券保证金的区别，这有助于解释为何 PDT 无法适用。

提高成交速度的最快方法是什么

按小时记录滑点以及特定报告周围的滑点，然后避开最糟糕的五分钟。大多数交易员发现少量时间范围内，其成交始终较好。

“期货不受适用于 ETF、股票或股票期权的图形日交易规定限制。” 在您建立日常时请记住这一点。